April mot räntesats

När konsumenter lånar pengar från en finansinstitut, intressera betalat på lånet är den största - men inte den enda - delen av kostnaden för att låna pengar. Det finns andra "dolda" kostnader och avgifter som låntagaren måste ådra sig, till exempel stängningskostnader eller "poäng" som betalas på en inteckning. Dessa kostnader varierar mellan långivare och till och med bland olika lånealternativ som erbjuds av samma långivare. Detta gör det omöjligt att jämföra den verkliga kostnaden för olika låneerbjudanden.

Årlig räntesats, eller april, hänvisar till total kostnad av upplåning, eftersom beräkningen för APR inkluderar inte bara räntan, men också många andra avgifter som låntagaren kan debiteras. Så APR ses som "effektiv ränta", ett sätt för låntagare att jämföra ett lån till ett annat (även om det har några fallgropar). När mer av ett låns kostnader tas med i APR kan ett lån med lägre ränta faktiskt vara dyrare än tidigare antagits.

Jämförelsediagram

Årlig procentsats mot räntesats jämförelse diagram

Årlig räntesats	Ränta
Definition	Årlig procentsats (APR) är ett uttryck för den effektiva räntesatsen som låntagaren betalar på ett lån, med beaktande av engångsavgifter och standardisering av hur kursen uttrycks.	Ränta är en avgift på lånat kapital. Räntesatsen är en "hyra på pengar" för att kompensera långivaren för att förutse andra användbara investeringar som kunde ha gjorts med utlånade pengar.
Transaktionskostnader	Transaktionskostnader och avgifter tas med i beräkningen när APR beräknas.	Typiskt inkluderar räntesatser inte transaktionskostnader.

Innehåll: APR vs räntesats

• 1 Exempel på skillnad
• 2 Varför APR används
• 3 fallgropar
• 4 april på kreditkort
  • 4,1 APR Range
  • 4.2 Inledande, Fast och Variabel APR
• 5 referenser

Exempel på skillnad

En APR på 5,154% beräknas utifrån den ränta som betalats ($ 10) och det faktiska beloppet som lånas ($ 194)

Antag att huvudbeloppet på ett lån är $ 200, räntesatsen är 5% och transaktionskostnader och avgifter är $ 6. I det här scenariot är lånebeloppet faktiskt endast $ 194 ($ 200 - $ 6 i avgifter). Vid slutet av ett år betalas räntan $ 10 (5% av $ 200). Denna räntebetalning på $ 10 är 5,154% av $ 194. Den effektiva kursen som du betalar (dvs. årlig procentsats eller APR) är därför 5,154%, trots att den nominella räntan är 5%.

Det här är exakt vad som händer i en inteckning. Till exempel om hypotekslånet är $ 400 000 men låntagaren betalar

• 0,5% i "poäng" (som fungerar till $ 2000), och
• $ 1 500 i andra stängningskostnader,

hon lånar faktiskt bara $ 396.500 ($ 400.000 - $ 2.000 - $ 1.500) men betalar ränta på hela $ 400.000. Det betyder att den verkliga lånekostnaden (APR) är högre än den räntesats som betalas på $ 400 000.

Varför APR används

På grund av transaktionskostnader och avgifter är APR alltid högre än den nominella räntan (som visas i exemplen ovan). Därför representerar APR den "sanna kostnaden" för låntagaren och bättre mäter kostnaden för upplåning.

En annan fördel med APR är att låntagaren bättre kan jämföra kostnaden för upplåning från olika långivare, eftersom de alla kan ha olika avgiftsstrukturer. En långivare kan ta ut en högre ränta men lägre avgifter. Det kan vara en bättre affär än en långivare som debiterar lägre ränta men höga transaktionsavgifter. Eftersom APR påverkar dessa kostnader är jämförelserna mellan långivare rättvisa och korrekta.

fallgropar

Medan APR i teorin ska göra det lätt för låntagarna att jämföra låneerbjudanden från olika långivare, i praktiken är det lite mer komplicerat. Sanningen i utlåningslagen kräver att långivare inkluderar vissa avgifter i sina APR-beräkningar, medan andra avgifter är valfria. Olika långivare beräknar APR på olika sätt. Dessutom gäller att stängningsdatumet de antar också påverkar APR-beräkningen.

Avgifter ingår nästan alltid i april:

• Poäng, inklusive rabattpoäng (pengar betalda före förminskning av nominell ränta) och ursprungsavgifter
• Olika administrativa avgifter som en långivare debiterar en låntagare för att återkalla kostnaderna för att göra affärer (t ex försäkringsavgift, lånebehandlingsavgift, dokumentförberedelseavgift och engagemangsavgift)
• Vissa avgiftskostnader, som försäkring och stängningskostnader
• Advokatavgifter
• Hypotekförsäkringspremier (antingen privata eller för FHA-lån) som låntagaren behöver betala för att försäkra långivaren mot risken för försummelse
• Förbetalda räntor, som betalas från den tid låntagaren stänger till slutet av månaden. Olika långivare beräknar antalet dagar annorlunda, baserat på stängningsdatum eller andra "tumregler" -kriterier. Så detta belopp kan variera med hundratals dollar, även med samma räntesats.

Avgifter ingår ibland i april:

• Anmälningsavgift
• Skatterelaterad serviceavgift

Avgifter ingår vanligtvis inte i april:

• Bedömningsavgift
• Kredit rapport avgift
• Titelavgift
• Inspelningsavgifter

Med tanke på avvikelserna i vilka avgifter långivare inkluderar i deras avslöjade APR, måste låntagare noggrant utvärdera låneerbjudanden för att välja ett lån som är bäst för dem.

April på kreditkort

När det gäller kreditkort används "ränta" och "APR" omväxlande, med APR som den vanligaste termen av de två. Till skillnad från april om bostadslån som tar hänsyn till räntorna och avgifter, ett kreditkorts APR hänvisar helt enkelt till det belopp som debiteras på obetalda saldon över ett års tid.^[1] Det tar inte hänsyn till andra kostnader, till exempel en eventuell årlig avgift för att äga kortet. De som har en låg kreditpoäng eller liten eller ingen kredithistoria kommer endast att godkännas för kreditkort med höga APR (16% och högre), om de är godkända för ett kreditkort alls.

APR Range

Det finns vanligtvis flera APR på ett enda kreditkort. Till exempel erbjuder många kreditkort 0% eller låg ränta "inledande APR" i upp till 12 till 18 månader. De har också olika APR för vanlig kortanvändning (APR vid köp) jämfört med kontantförskott. (Kassaflöden har nästan alltid en mycket hög APR.) Högränta påföljder - igen, visade i form av ett april - kan gälla för sena betalningar. Vissa kortföretag erbjuder balansöverföringsavtal till en liten avgift (vanligtvis 3% av överföringsbalansen) och erbjuder sedan den nyligen överförda saldot 12 till 18 månader med 0% eller lågränta APR. Vissa kortavtal ger uttryck för ett korts många APR i en rad, som "12,99% - 22,99%". Den 13% APR skulle sannolikt vara på inköp, medan 23% APR kan vara på kontanta förskott.

Introduktiv, Fast och Variabel APR

De flesta kreditkort APR är variabla, snarare än icke-variabla eller fasta, vilket innebär att det utfärdande kortföretaget kan ändra dessa räntor som de passar, med eller utan att anmäla kortinnehavare. Kreditkort med en fast APR kan fortfarande uppleva en APR-förändring, men skillnaden är att kortföretaget måste kontakta kortinnehavaren innan den nya APR startas. Inledande perioder på kreditkort sägs ofta ha en "inledande APR", vilket innebär att kortföretaget inte kunde bestämma, sex månader i kortinnehavarens ägande av kortet, att den ville ändra den inledande kursen.

Att betala ett kreditkort varje månad är det enda sättet att undvika att betala räntor på kort saldon.

referenser

• Wikipedia: Årlig procentsats
• Wikipedia: Räntesats
• Grundläggande fakta om kreditkort APR - amerikanska banken