Skillnad mellan april och räntesats

De ekonomiska behoven hos företag och privatpersoner ökar dag för dag och många gånger måste de låna pengar (dvs. Hypotek eller lån) från finansinstitut för att möta sina finansiella mål. I utbyte av det lånade beloppet är de skyldiga att regelbundet betala en viss procentandel av det beloppet till finansinstitut. Denna kostnad är allmänt känd som en årlig procentsats (APR) eller räntesats. Även om folk använder dessa termer utbytbart men det finns en skillnad mellan dessa två belopp.

När du utvärderar villkoren för ditt lån eller inteckning är det viktigt för dig att förstå skillnaden mellan april och räntan. Några av skillnaderna diskuteras nedan.

Definition

Räntan är kostnaden för att ta ett lån och är generellt definierat i procent. Det inkluderar inte några avgifter eller andra avgifter som måste betalas när du lånar pengar. Det kompenserar bankerna och finansinstituten för att ge upp andra investeringsmöjligheter som kunde ha tagits upp med det lånade beloppet.

Årlig procentsats eller APR är å andra sidan en bredare åtgärd av låneutgifter, eftersom det inkluderar ränta, avgifter och andra avgifter som måste betalas till finansinstitut när du lånar pengar. Detta är anledningen till att det oftast är högre än räntan.

Apple till Apple-jämförelse

Den räntesats som debiteras av långivaren kan vara lägre jämfört med april, men den uppskjutna kostnaden blir högre. Till exempel ska du betala en stor summa av stängningskostnad när du köper en fastighet. Därför, när all den därmed sammanhängande kostnaden för lånet beaktas, kan en lägre räntesats visa sig vara mycket dyrt alternativ för låntagaren. Dessutom är det inte en rimlig åtgärd att jämföra olika långivare eftersom det inte innehåller några avgifter eller avgifter.

Årlig procentsats representerar den effektiva räntan, vilket tar hänsyn till samtliga därtill hörande kostnader för upplåning. Som ett resultat gör det en rimlig och bättre åtgärd att jämföra långivarna. Det är emellertid viktigt att notera att APR inte är mycket exakt när det gäller Justerbara Lån, eftersom det inte går att förutsäga marknadsräntorna som kommer att bli utbredd i framtiden. Till exempel var den genomsnittliga räntan för ett trettiotal fastränta lån cirka 13 procent i början av 80-talet, vilket är två gånger mer än nuvarande räntan.

Transaktionskostnad och övriga avgifter

Som redan diskuterats beräknar beräkningen av APR-faktorer i alla kostnader och avgifter, vilket innebär att det också inkluderar transaktionskostnaden, men när du beräknar räntesatsen ingår ingen transaktionskostnad i beräkningen.

Många finansinstitut har krav på Private Mortgage Insurance (PMI) om nedbetalningen är mindre än 20% av fastighetsvärdet. Till skillnad från beräkningen av räntekostnaden redovisar APR-beräkningen också kostnaden för PMI.

Rabattpoäng

Rabatter är en annan faktor varför APR är högre än räntan. När en låntagare gör en förskottsbetalning av rabattpoäng, betalar han faktiskt det för att sänka den totala räntan under livet på ett inteckning eller ett lån. Varje punkt motsvarar 1 procent av lånet, vilket betyder att det kommer att sänka räntesatsen med 0,125 procent, till exempel om en person betalar 10 procent ränta på ett lånebelopp, kan han minska det till 9.875 om han betalar för en rabatt punkt.